* 일라이릴리는 지난 화요일에 또다시 사상 최고치를 경신하며 사상 처음으로 7,000억 달러의 기업 가치를 기록했습니다.
* 이러한 급등은 체중 감량 약품이 큰 폭으로 성장한 4분기 실적을 발표한 후였습니다.
* 일라이릴리의 실적에 대한 월스트리트의 다양한 반응은 다음과 같습니다.
일라이릴리 주가는 예상보다 나은 4분기 실적을 발표한 후 주당 742달러로 5%나 상승하며 사상 최고치를 기록했습니다.
일라이릴리 시총 7,000억 달러 터치
이 급등으로 일라이릴리의 기업 가치는 잠시 7,030억 달러로 치솟아 S&P 500 지수에서 8번째로 큰 기업이 되었으며, 이는 버크셔 해서웨이에 약 1,500억 달러, 테슬라에 1,200억 달러 앞서는 수치입니다.
이후 일라이릴리 주가는 상승분을 모두 반납하고 화요일 거래 세션에서 0.5% 하락했습니다.
하지만 일라이릴리는 환자들의 체중 감량을 촉진하는 GLP-1 약물의 빠른 성장세에 힘입어 지난 1년 동안 100% 이상 급등했습니다.
티르제파타이드는 2형 당뇨병 환자에게는 ‘마운자로’라는 브랜드로, 성인 비만 환자에게는 ‘젭바운드’라는 이름으로 승인되었습니다.
일라이 릴리의 4분기 실적
▶ 매출: 93억 5,000만 달러 vs 예상치 89억 7,000만 달러 달성
▶ 조정 주당 순이익: 2.49달러 vs 예상치 2.37달러
▶ 마운자로 매출: 22억 달러 vs 예상치 18억 달러
▶ 젭바운드 매출: 1억 7,580만 달러 vs 예상치 1억 4,070만 달러
일라이 릴리는 또한 2024년 매출 가이던스를 404억 달러에서 416억 달러로 제시했는데, 이는 분석가 예상치인 391억 달러보다 앞선 수치입니다.
일라이 릴리 실적에 대한 월가의 반응
JP 모건
‘마운자로의 상승세로 견고한 분기’
JP 모건은 일라이릴리의 실적에 깊은 인상을 받았으며, 이 회사의 업데이트는 앞으로 더 많은 상승 여력이 있음을 시사한다고 언급했습니다.
“전반적으로 이번 업데이트는 분명 긍정적으로 보고 있습니다. 회사의 인크레틴 프랜차이즈가 우리/시장의 예상을 뛰어넘는 추세를 이어가고 있고, LLY는 이러한 상승세를 바탕으로 파이프라인에 대한 투자를 늘리고 있습니다. 이는 단기 주당 순이익에 부담이 되겠지만, LLY는 그룹에서 가장 혁신적인 포트폴리오를 보유하고 있으며 이러한 투자가 장기적으로 상당한 성장으로 이어질 것으로 예상합니다.”라고 화요일 메모에서 밝혔습니다.
JP 모건은 또한 일라이 릴리를 “마운자로가 계속 성장하고, 젭바운드가 2024년에 완전히 출시되며, 도나네맙이 2025년 이후에 또 다른 성장 기회를 제공할 것으로 예상됨에 따라 시장 추정치에 대한 추가 상승 여력이 있는 가장 좋아하는 이름 중 하나”라고 언급했습니다.
도나네맙은 일라이 릴리의 알츠하이머 치료 용 약물 후보입니다. 아직 FDA 승인을 위한 규제 경로를 탐색하고 있습니다.
JP 모건은 일라이 릴리를 ‘비중확대’로 평가하고 목표 주가를 650달러로 제시했습니다.
미즈호
‘우리는 약물이 얼마나 커질지에 대해 아직 표면만 다루고 있습니다.’
미즈호 헬스케어 전략가인 자레드 홀츠는 화요일 CNBC와의 인터뷰에서 일라이 릴리의 수익 보고서가 GLP-1 약물 프랜차이즈가 얼마나 강력한지 다시 한 번 확인시켜 주었다고 말했습니다.
“이 회사는 일반적으로 상당히 보수적인 가이던스를 제시하는 회사로, 시장보다 앞서서 발표했는데 이는 매우 좋은 신호라고 생각합니다. GLP-1 약물의 수요와 공급 불균형이 이 회사에 유리하게 작용하고 있다고 생각합니다.”라고 홀츠는 말합니다.
홀츠는 약물이 아직 가장 필요한 사람들에게 도달하지 않았기 때문에 마운자로(Mounjaro)와 젭바운드(Zepbound)는 여전히 긴 성장 활주로를 가지고 있다고 말했습니다.
“[GLP-1] 약물이 아직 미국 전역에 보급되지 않았다고 생각합니다. 이 약은 대부분 대도시 지역에만 있는 약이라고 생각합니다. 뉴욕, 마이애미, LA, 댈러스가 제가 많이 언급했던 4개의 도시지만, 미국 중부는 그다지 가깝다고 생각하지 않습니다.”라고 홀츠는 말합니다.
수요를 충족하기 위해 일라이 릴리는 제조 역량을 강화하기 위해 30억 달러를 배정했으며, 이는 경쟁사인 노보 노디스크의 GLP-1 의약품 제조 확장과 맞물려 “제약 업계에서 지금까지 본 것 중 가장 실질적인 제조 또는 역량 강화”가 될 것이라고 말합니다.
홀츠는 일라이 릴리의 GLP-1 약물이 역대 가장 많이 팔리는 약품 중 하나가 될 것이라는 자신의 견해를 되풀이했습니다.
“우리는 약물이 얼마나 커질 것인지에 대해 표면만 다르고 있습니다.”라고 말했습니다.
